GABUNGAN MODEL VOLATILITAS DAN MARKOV SWITCHING UNTUK MENDETEKSI KRISIS KEUANGAN DI INDONESIA BERDASARKAN INDIKATOR M2 MULTIPLIER

NP, YUNIAS AFIFAH ANAS (2016) GABUNGAN MODEL VOLATILITAS DAN MARKOV SWITCHING UNTUK MENDETEKSI KRISIS KEUANGAN DI INDONESIA BERDASARKAN INDIKATOR M2 MULTIPLIER. Other thesis, Universitas Sebelas Maret.

[img]
Preview
PDF
Download (227Kb) | Preview

    Abstract

    Yunias Afifah Anas Nur Pamungkas. 2016. GABUNGAN MODEL VOLATILITAS DAN MARKOV SWITCHING UNTUK MENDETEKSI KRISIS KEUANGAN DI INDONESIA BERDASARKAN INDIKATOR M2 MULTIPLIER. Fakultas Matematika dan Ilmu Pengetahuan Alam. Universitas Sebelas Maret. Surakarta. Krisis keuangan di Indonesia pada tahun 1997 diawali dengan negara Thailand yang membebaskan nilai tukar baht dari ikatan dollar AS. Sedangkan krisis keuangan pada tahun 2008 disebabkan terjadinya krisis Subprime Mortgage di AS. Krisis ini menyebabkan pertumbuhan ekonomi dunia mengalami penurunan. Dampak krisis pada tahun 1997 dan 2008 menyebabkan perlu dilakukannya pendeteksian dini. Penelitian ini bertujuan untuk menentukan gabungan model volatilitas dan Markov switching berdasarkan indikator M2 multiplier dan mendeteksi krisis keuangan di Indonesia pada gabungan model volatilitas dan Markov switching berdasarkan indikator tersebut. Berdasarkan hasil penelitian, diperoleh bahwa indikator M2 multiplier memiliki efek heteroskedastisitas dan mengalami perubahan struktur sehingga model yang diperoleh yaitu model SWARCH(2,1) untuk dua state dan SWARCH(3,1) untuk tiga state. Model SWARCH(2,1) dapat mendeteksi krisis keuangan pada April 1995, Maret 1996, Februari 2000 dan Februari-Maret 2001. Model SWARCH(3,1) dapat mendeteksi krisis keuangan pada periode Mei 1995, Maret-April 2001 dan September 2001. Kemudian hasil peramalan yang dilakukan menunjukkan bahwa periode Januari 2015 sampai dengan Desember 2015 tidak terjadi krisis keuangan berdasarkan indikator M2 multiplier. Kata kunci : krisis keuangan, M2 multiplier, SWARCH

    Item Type: Thesis (Other)
    Subjects: Q Science > QA Mathematics
    Divisions: Fakultas Matematika dan Ilmu Pengetahuan Alam
    Fakultas Matematika dan Ilmu Pengetahuan Alam > Matematika
    Depositing User: faizah sarah yasarah
    Date Deposited: 30 Jan 2016 14:05
    Last Modified: 30 Jan 2016 14:05
    URI: https://eprints.uns.ac.id/id/eprint/23569

    Actions (login required)

    View Item